醞釀了多時的比亞迪股份有限公司(下稱比亞迪)公開發(fā)行A股招股意向書于今日發(fā)布，公司方面表示將發(fā)行不超過7900萬股登陸深市中小板，擬募集資金總額達21.92億元(用于包括鋰電池、汽車研發(fā)生產(chǎn)基地及零部件建設(shè)三個項目)。
一面是新股破發(fā)的消息不絕于耳，一面是中國汽車市場遭遇拐點的聲音頻傳，比亞迪卻將眼下這個糾結(jié)的時點時定位為自己回歸A股地時間。
記者對照比亞迪在2009年為自己制定下的回歸A股計劃發(fā)現(xiàn)，此前公司計劃募資28.5億元，投向鋰電池、汽車研發(fā)生產(chǎn)基地及零部件建設(shè)及太陽能電池項目。但不知是考慮到目前慘淡的市場環(huán)境，比亞迪在此次的招股說明書中已經(jīng)悄然將太陽能電池項目排除在了募投項目之外，而擬募資金額也由此前的28.5億元降至21.92億元。
而比亞迪選擇在此時“輕裝上陣”，也有自己的考慮。以二次充電電池起家的比亞迪，已在全球新能源汽車領(lǐng)域占據(jù)了一席之地，其在新能源領(lǐng)域的潛力也為其帶來了股神巴菲特、戴姆勒公司的垂青。西南證券的分析師劉峰表示，即將面世的《新能源汽車發(fā)展規(guī)劃》(下稱《規(guī)劃》)，幾乎把2011年打造成比亞迪回歸A股的最恰當時機。多方消息顯示，目前已送至國務(wù)院審議的《規(guī)劃》為新能源汽車產(chǎn)業(yè)布局了1000億元的扶植基金。而在以電池起家的比亞迪登陸A股后，其無疑將成為A股市場中最具代表意義的新能源概念股。
招股說明書顯示，本次發(fā)行中網(wǎng)下發(fā)行股數(shù)不超過1500萬股，占最終發(fā)行總股數(shù)的18.99%，網(wǎng)上發(fā)行數(shù)量為本次發(fā)行最終數(shù)量減去網(wǎng)下最終發(fā)行量。
相較于比亞迪IPO過會時，比亞迪股份(01211.HK)5月9日H股28.25港元的收盤價，近日來公司H股股價表現(xiàn)不甚理想，昨日報收于23.90港元(約折合人民幣19.91元)。而按照公司披露的募資規(guī)劃折算，比亞迪每股發(fā)行價最低約為27.75元。
以此計算，公司A股股價較H股溢價達39.38%。頂著新能源光環(huán)的比亞迪，在A股發(fā)行前景如何，眼下還不可知。
也許正如知名財經(jīng)評論員葉檀(博客)所稱，比亞迪回歸A股不是問題，以怎樣的價格回歸A股才是真問題。
西南證券的分析師劉峰對《證券日報》記者表示，比亞迪回歸A股后，無疑將成為A股市場最具代表性的新能源概念股。而比亞迪也將成為繼山東墨龍后，第二家自H股回歸A股資本市場的民營企業(yè)。根據(jù)發(fā)行時間安排，比亞迪將自6月9日至6月16日在深圳、上海、北京進行發(fā)行A股的詢價推介工作，6月20日刊登定價公告，申購和繳款時間為6月21日。發(fā)行結(jié)束后，比亞迪將盡快安排在深交所上市。
(本文來源：證券日報-資本證券網(wǎng)作者：莊少文) |
